今年以來，IPO監管延續從嚴態勢，“一案多罰”的情況屢屢出現。就在近期，因一單“帶病闖關”的IPO項目，保薦券商、會計師事務所以及多名相關責任人齊齊受罰。
深交所官網顯示，該所對輝芒微電子（深圳）股份有限公司（下稱“輝芒微”）創業板IPO的多家中介開出罰單——中信證券、大華會計師事務所（下稱“大華所”）遭書面警示，2名保代、2名簽字會計師被通報批評，違規事項包括未充分核查發行人經銷收入的內控有效性等。
隨著罰單落地，輝芒微IPO“帶病闖關”的細節被同步揭開。近四年間，該公司兩度“沖A”，先后瞄準科創板、創業板，其間還曾“一查就撤”，在被抽中現場檢查的當月便匆匆撤回申報材料。
據第一財經梳理，此前年內還有多單IPO項目出現“一案多罰”，涉及科凱電子創業板IPO、安芯電子科創板IPO等。上述IPO項目多為撤單項目，然而，監管持續緊盯IPO“一撤了之”的情況，對問題項目，一經查實，中介機構難逃追責。
兩度闖關IPO均撤材料
在輝芒微創業板IPO撤單一年多之后，該項目被查明存在多宗違規，系列罰單擺在了中介機構面前。
兩年多之前，該公司瞄準創業板上市。據深交所官網，2023年5月底，該所受理了輝芒微的IPO申請，為其“保駕護航”的是中信證券、大華所和上海錦天城律所。至當年年底，發行人和中介機構完成了兩輪問詢。
招股書顯示，輝芒微原擬發行股份不超過6000萬股，擬募資總額6.06億元，用于存儲芯片升級及產業化等4個項目，以及補充流動資金。
然而，IPO獲受理數月之后，2024年1月初，公司突然撤材料，以此終結了上市之路。
在此之前，輝芒微曾闖關科創板，但前次IPO同樣因撤材料而折戟。
據上交所官網，2021年12月，該所受理了輝芒微的上市申請，中介機構同樣為“中信 大華 錦天城”。彼時，該公司擬發行不超過2000萬股，擬募資5.86億元。然而，科創板IPO獲受理僅一個月后，2022年1月下旬，該公司撤材料。
由此，輝芒微的兩次“沖A”之路，均以撤材料告終。值得一提的是，前次撤單的時點，恰逢被抽中現場檢查之后。
2022年1月初，證監會披露，對9家首發企業開展現場檢查，輝芒微名列其中。當月21日，公司撤單。
輝芒微為何頻頻臨陣“逃跑”？此次深交所披露的罰單提供了更多細節。
在對中信證券、大華所出具的監管函中，深交所提到，兩家機構均存在三項違規，包括未充分核查發行人經銷收入內部控制的有效性，發表的核查意見不準確；對發行人及其關聯方資金流水核查不到位；未對發行人生產周期披露的準確性予以充分關注并審慎核查。
例如，招股書顯示，2020年至2022年，以及2023年前6個月，輝芒微的經銷收入占當期主業收入比例分別為91.37%、94.58%、95.85%和 96.78%。但深交所調查發現，該公司存在補簽2020年、2021年部分與收入確認相關的框架合同、訂單等情形。
問題項目頻現“一案多罰”
在輝芒微之前，年內，監管已多次對存在問題的IPO項目開出系列罰單，不僅發行人被通報批評，中介機構也難逃追責。
據記者初步梳理，存在上述情況的首發項目，涉及科凱電子創業板IPO、安芯電子科創板IPO、海諾爾創業板IPO項目等。
這些項目多存在IPO撤單情況，部分項目還被抽中現場檢查。
今年3月，2家IPO撤單企業、4家相關中介機構以及多名保代、會計師，被滬深交易所集中采取自律監管措施。
披露信息顯示，這兩家企業是青島科凱電子研究所股份有限公司（下稱“科凱電子”）、安徽安芯電子科技股份有限公司（下稱“安芯電子”），前者曾闖關創業板，后者則瞄準科創板。
同吃罰單的中介機構包括中金公司、國元證券、容誠會計師事務所以及信永中和會計師事務所。
其中，安芯電子科創板IPO申請2021年9月底獲受理，次年7月通過上市委會議審核，后因資產評估機構中水致遠遭證監會立案調查，該公司IPO被中止審核，直至2022年8月恢復審核。
然而，2023年9月，這單IPO再起波折，安芯電子以撤材料終止其上市之路。
撤單一年多之后，安芯電子和相關中介機構突然接到多張罰單。
據披露，上交所在現場檢查中發現，該公司存在研發人員認定不準確、研發相關內部控制存在缺陷等多項違規。因此，上交所對公司作出1年內不接受其IPO申請文件的紀律處分，對時任公司董事長兼總經理汪良恩、時任財務總監方月琴予以公開譴責。
相關中介機構同步遭罰。上交所表示，對項目保薦券商國元證券通報批評，對2名保代予以6個月內不接受其簽字的發行上市申請、信息披露文件的紀律處分；容誠會計師事務所及2名項目簽字會計師也遭紀律處分。
創業板撤單項目科凱電子IPO，也出現了類似的“一案多罰”情況。
據深交所披露，該公司上市申請2023年6月獲受理，次年4月撤材料。最終，公司被查明存在研發投入內部控制制度未有效執行等違規。
對此，深交所對科凱電子及公司董事長王建繪等3名相關責任人采取書面警示；對中金公司和2名保代、信永中和會計師事務所及2名會計師，同樣采取書面警示的監管措施。此外，中金公司還被要求進行內部追責、限期內提交書面整改報告。
海諾爾創業板IPO項目，不僅在撤單數月后收到深交所罰單，相關方還被采取約見談話的監管措施。
據深交所4月中旬披露，早在2020年12月，該所受理了海諾爾上市申請，去年7月公司撤材料。
但深交所在現場督導中發現，海諾爾存在研發投入相關內部控制執行不到位、研發費用歸集及會計處理不規范等情形。
對此，海諾爾及其實際控制人、財務負責人被采取約見談話的自律監管措施；保薦機構申萬宏源證券承銷保薦及2名保代、信永中和會計師事務所及2名簽字注冊會計師，被要求一并到交易所接受約談。
（第一財經記者安卓對本文亦有貢獻）
幫企客致力于為您提供最新最全的財經資訊，想了解更多行業動態，歡迎關注本站。鄭重聲明：本文版權歸原作者所有，轉載文章僅為傳播更多信息之目的，如作者信息標記有誤，請第一時間聯系我們修改或刪除，多謝。
